El plan de pensiones es uno de los métodos para ahorrar más conocidos en España, pero también uno de los que más dudas y malentendidos genera. Mucha gente lo tiene contratado sin saber exactamente cómo funciona, cuánto le va a ahorrar en impuestos o cuándo puede recuperar ese dinero. En este artículo te explicamos todo con ejemplos reales para que puedas decidir si te merece la pena tener un plan de pensiones o no.
Índice
Un plan de pensiones es un producto financiero pensado para ahorrar a largo plazo. El objetivo es que la persona en cuestión tenga un dinero extra para cuando se jubile, complementando esa cantidad con lo que le pagará también la Seguridad Social. Tú, como cliente de un banco (porque son los que ofrecen los planes de pensiones) vas aportando dinero a lo largo de los años y ese dinero se invierte en mercados financieros para que cuando llegues a la jubilación lo recuperes, aunque también puede recuperarse en determinadas situaciones o circunstancias especiales.
Algunos puntos clave para que entiendas qué es un plan de pensiones:
Otros conceptos que suelen utilizarse en el mundo de los planes de pensiones son: el partícipe (el que aporta, tú), el promotor (el banco o aseguradora que crea el plan de pensiones que tú contratas) y el fondo de pensiones (la “caja” o “contenedor” donde se invierte el dinero de todos los partícipes).
El funcionamiento de un plan de pensiones es parecido al de cualquier fondo de inversión, pero con reglas fiscales propias y diferentes.
En lo que se refiere a las aportaciones, tú puedes ingresar dinero cuando quieras y en la cantidad que creas conveniente, siempre teniendo en cuenta que el límite anual de 2026 es de 1.500 euros. Si tu empresa aporta un plan de pensiones en tu nombre, ese límite llegaría a 10.000 euros anuales sumando tus aportaciones y las de la empresa.
Sobre la inversión, ese dinero no se queda parado, sino que se invierte dependiendo del perfil del plan de pensiones que hayas escogido. Hay planes de pensiones conservadores relacionados con bonos o letras del Tesoro, mientras que otros más arriesgados o agresivos están ligados a acciones.
Respecto al rescate de un plan de pensiones, este es uno de los puntos más importantes para el que lo contrata y que más dudas genera. En pocas palabras, el dinero no se puede retirar libremente, solo en situaciones concretas, aunque eso os lo explicaremos a fondo más adelante.
Hay varios tipos de planes de pensiones. Según quién los promueve tenemos:
Después, hay otros tipos de planes de pensiones según su política de inversión:
Elegir entre un tipo u otro depende mucho del riesgo que quiera asumir cada uno. Evidentemente, cuanto más riesgo tenga, también se puede ganar más (y perder). Aunque la regla práctica es sencilla, lo más recomendable es ser lo más conservador posible a mayor edad (ya que estarás más cerca de la jubilación y tendrás menos margen si las cosas salen mal).
Los planes de pensiones suponen una gran ventaja fiscal. Las aportaciones al plan de pensiones reducen tu base imponible en el IRPF, es decir, Hacienda calcula el impuesto como si hubieras ganado menos dinero ese año. La deducción por planes de pensiones tiene algunos límites (la menor de estas cantidades):
Para que lo entendáis fácilmente, os ponemos un ejemplo práctico: si ganas 35.000 euros brutos al año y aportas 1.500 euros al plan, tributarás como si ganaras 33.500 euros. Si tu tramo es del 30%, te ahorrarías 450 euros en la declaración de la renta.
La aportación máxima a un plan de pensiones en 2026 es de 1.500 euros anuales en el caso de planes individuales. Si es el plan de una empresa, el límite es de 10.000 euros en total al año. En el caso de los autónomos, pueden acogerse a límites más generosos que en un caso individual, alcanzando un máximo de 5.750 euros al año.
A continuación el listado de situaciones en las que se puede rescatar o recuperar un plan de pensiones:
El dinero aportado se puede recuperar de diferentes maneras. Una de ellas es en forma de capital, todo de golpe. Otra es en forma de renta, un pago periódico mensual o trimestral, como si fuera una nómina. Por último está el método mixto, una parte en capital y otra en renta.
Otra pregunta frecuente es: ¿cuánto tiempo tienes para rescatar el plan de pensiones una vez jubilado? La respuesta es que no hay un plazo obligatorio. Puedes dejar el plan invertido el tiempo que quieras y rescatarlo cuando más te convenga.
Estos son algunos trucos que puedes aplicar para pagar el mínimo de impuestos al recuperar tu dinero del plan de pensiones.
Ese año es probable que durante algunos meses todavía recibas el salario, lo que elevará tu base imponible. Espera al año siguiente, de forma que solo tengas el ingreso de la pensión, para beneficiarte de un tipo marginal más bajo.
Es muy importante elegir bien cómo quieres rescatar tu plan de pensiones. La forma más eficiente suele ser en forma de renta:
Si la rescatas en forma de renta, pagarás menos impuestos, ya que tributarás en las escalas más bajas del IRPF.
Si tienes aportaciones anteriores al año 2007 en tu plan de pensiones, y la rescatas en forma de capital hasta dos años después de jubilarte, podrás aplicar una reducción del 40%.
Ejemplo: si retiraste 70.000 € que ingresaste en el plan antes de 2007, solo tributarás por 42.000 €.
Si quieres recuperar el plan de pensiones en forma de capital, lo más eficiente es sacar el dinero poco a poco, manteniendo las cantidades en los tramos impositivos más bajos.
Por ejemplo, sacar 12.449 euros (19% IRPF) en lugar de 13.000 (24% IRPF) te ahorrará muchos impuestos.
La mejor forma de ahorrar dinero en impuestos a la hora de recuperar tu plan de pensiones es hacer una buena planificación. Busca asesoramiento fiscal si es necesario.
Con la nueva normativa de 2025, puedes rescatar aportaciones con al menos 10 años de antigüedad, aunque no estés jubilado. Esto permite empezar a retirar parte del dinero antes de acumular otros ingresos altos, como la pensión pública.
Si tienes un año con ingresos bajos antes de jubilarte, puedes empezar a rescatar una parte del plan anticipadamente para repartir mejor la carga fiscal.
Todo lo que rescates del plan de pensiones tributa como rendimiento del trabajo en el IRPF del año en el que lo cobras. Se suma al resto de tus ingresos (pensión pública, alquileres, etcétera), lo que puede llevarte a un tramo alto.
Ejemplo práctico sencillo: si tu pensión pública es de 15.000 euros anuales y rescatas 30.000 euros del plan de pensiones ese mismo año, tributarás sobre 45.000 euros, lo que puede suponerte pagar más impuestos que si hubieras repartido el rescate en varios años.
Lo más aconsejable es rescatar el plan de pensiones en forma de renta mensual y en años en los que tus ingresos totales sean bajos (como el primer año de jubilación antes de pasar a cobrar la pensión completa).
En la sede electrónica de la Agencia Tributaria hay un simulador de rescate que te calcula el impacto fiscal según cuánto cobres y en qué forma. Es muy útil para decidir si rescatar en capital, en renta o de forma mixta.
No hay una respuesta correcta, ya que depende mucho del perfil y la situación de cada persona en particular. Sin embargo, puede tener sentido si tienes ingresos medios-altos y pagas bastante IRPF, si tu empresa también aporta al plan de pensiones, si te quedan más de 10 años para jubilarte o si no necesitas ese dinero a corto plazo.
No es la mejor opción si:
Antes de contratar un plan de pensiones o aportar a uno de ellos, es recomendable que uses un simulador para hacerte una idea de cuánto dinero acumularás y cuánto ahorrarás en impuestos. Si buscas en Internet, encontrarás el simulador de plan de pensiones de BBVA, Caixabank, Santander, ING y multitud de entidades bancarias. Necesitarás tener a mano datos como:
Como ejemplo orientativo, una persona de 40 años que aporta 125 euros al mes (1.500 euros anuales) al plan de pensiones durante 25 años con una rentabilidad media del 5% anual, acumularía en torno a 75.000-80.000 euros al jubilarse.
En 2026, la aportación máxima permitida a un plan de pensiones individual es de 1.500 euros anuales. Sin embargo, si cuentas con un plan de empleo promovido por tu empresa, el límite total se amplía hasta los 10.000 euros al año sumando ambas partes. Por su parte, los trabajadores autónomos disponen de un límite específico más favorable, pudiendo aportar hasta 5.750 euros anuales a su plan.
El dinero que aportas a un plan de pensiones reduce directamente tu base imponible del IRPF, con un límite máximo de deducción que será la cifra menor entre 1.500 euros anuales o el 30% de tus rendimientos netos del trabajo. En la práctica, esto significa que Hacienda calculará tus impuestos como si hubieras ganado menos dinero ese año, generando un ahorro fiscal inmediato que dependerá de tu tramo de IRPF actual.
El rescate del plan de pensiones está pensado principalmente para el momento de la jubilación, pero la ley permite retirar el dinero antes ante ciertas situaciones excepcionales. Podrás recuperar tu capital en caso de invalidez permanente, dependencia severa, desempleo de larga duración, enfermedad grave o fallecimiento. Además, desde el año 2025 se permite rescatar libremente cualquier aportación que tenga más de 10 años de antigüedad sin necesidad de estar jubilado.
Para pagar el mínimo de impuestos posibles, la estrategia más eficiente es rescatar el plan de pensiones en forma de renta mensual y evitar sacar el dinero el mismo año en que te jubilas. Dado que el dinero rescatado tributa como rendimiento del trabajo, retirar el capital poco a poco en años donde tus ingresos totales sean más bajos evitará que saltes a tramos impositivos superiores del IRPF.
Periodista y redactor que ha trabajado en Europa Press y en El Español (Omicrono y El Androide Libre). Ahora escribo sobre ayudas y subvenciones en Tus Ayudas.
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